2021年4月末－5月末【日経225の考察】

前回４月から日経平均株価がどのように動いたのか考察していきます！

あくまでも個人的主観での検討なので、投資は自己責任でお願いします。

日経平均株価４月末から５月末
日経平均株価：銘柄検証（５月末）

日経平均株価４月末から５月末

◆４月３０日時点での日経平均株価：２万８，８１２円

◆５月２８日時点での日経平均株価：２万９，１４９円

日経平均あがってきていますね！５月上旬には一時一気に下がってどうなるのかと心配しましたが、前々回検討した４月２日が２万９，８５４円だった金額までは戻っていませんが、V字回復しつつあります。

米ドル/円は、前回４月３０日時点で１０９円２６銭で、今回５月２８日１０９円８１銭なのでほとんど変動なしです。

３月決算先の発表も次回の６月末までには、全ての企業の発表が終わります。決算発表による株価変動も来月上旬には落ち着くかと思いますので、６月上旬からいろいろと仕込んでいきたいです。

日経平均株価：銘柄検証（５月末）

この１か月で上昇している銘柄と下がっている銘柄、また前回検証の対象だった銘柄がどうなったのか検証します。

前回４月３０日にピックアップされた企業の検証

◆４月３０日時点

前回は、海運市況が好調でした。

【上がった銘柄】

１位：6702　富士通

今月も好調！前月比で＋550円。この２か月で1,700円近く上昇しています。

先月の予想で、今月は上がらないと予想したが外した。

第２位：9101　日本郵船

好調！前月比で+210円。2か月で800円近く上昇中。

また、前日比でも110円好調していて、直近上昇中。

第３位：9107　川崎汽船

下落。前月比と比較して、マイナス87円。だたし、前日比では142円上昇しており、5月上旬に起こった日経平均全体の下落傾向の影響を受けていた模様。今後上昇する可能性あり。

第４位：9104　商船三井

下落。前月比と比較して、マイナス15円。ただし、前日比では110円上昇していて、5月上旬の日経平均全体の下落傾向の影響を受けていた模様。今後上昇する可能性あり。

先月の予想で、海運市況は今月も続くと予想したが、実際に好調だったのは日本郵船のみ。５月上旬に起こった日経平均株価全体での下落傾向の影響を受けており、前回の株価までまだ戻っていない状況。だたし、引き続き上昇傾向にはあり、来月末までには好調だった金額までは戻るのではないかと予想。

第５位：6501　日立

好調！前月比で+435円。2か月で約850円上昇。前日比でも145円上昇しており、直近でも上昇中。

前回の予想では、4,900円まで下がるのではないかと予想したが外した。銘柄は好調。

【下がった銘柄】

・１番下がった銘柄：6954　ファナック

上昇！前月比、1,335円も上昇していた。前日比でも、760円プラスで上昇傾向中。

前回予想で、5月末までに上がる可能性が高いと予想したが当たった。ただし、来月末まで上昇傾向が続くとは思えず、６月末は同程度で収まるのではないかと予想。

ただファナックは増減激しい企業のため、短期売買には向いているが長期保有する場合は注意。

・２番目に下がった銘柄：8035　東京エレクトロン

下落。前月比ではマイナス30円。ただし、前日比では、1,170円プラスで好調。上昇傾向中。

来月末までには、前回の基準までは戻ると予想。

前回の予想で下降はしないと予想したが、5月上旬の影響で一時下降傾向であり予想は外した。

・３番目に下がった銘柄：6762　TDK

下落。前月比マイナス930円。前日比でも70円程度しか上がっておらず、停滞中。

・４番目に下がった銘柄：6758　ソニーグループ　

上昇。前月比+70円。前日比では、170円。前月末と同程度の基準まで戻ってきたところである。

ただし、上昇傾向にあり、来月末までには、11,500円までは戻りそうだと予想する。

・５番目に下がった銘柄：5332　TOTO

上昇。前月比+410円。前日比でも+200円で、上昇傾向にある。

前回の予想で、下降傾向に入っていると予想したが、外した。

前月予想との概要

予想が当たることは難しい。

今月は特に5月上旬に日経平均株価全体での株価下落傾向があり、大きく損失をだした人も多いはず。ただし、５月中旬より戻りつつ企業も多くあり、仕込み時期であったとも言える。どの企業が戻り、どの企業が戻らないのか上がる前に見通しを立てるのは難しいが、上昇傾向に入っている銘柄には注目していきたい。

１か月で上がった銘柄、上位５銘柄

第１位：6954　ファナック　（前月比　＋760円）

前月末の検証では、最も下がった銘柄だったファナックが今月では最も上がった銘柄となる。

ファナックは、よくどちらにも名前が入る企業である意味わかりやすいのかもしれない。

予想がなかなか当たらない私でも今月は上がると予想し当たった。

予想：来月末は下がる。

第２位：7203　トヨタ　（前月比　＋1,008円）

トヨタは今月5月上旬のマイナス傾向をほとんど影響を受けていない。むしろ中旬からの上昇傾向が強い。年初来高値はもちろん、ここ数年でも最も高い水準となっている。

第３位：2502　あさひ　（前月比 +765円）

あさひも5月上旬のマイナス傾向も受けていない。むしろ5月に入ってから上がり続けている。

ここ数年でも最も高い水準までもあと少し。

第４位：6361　荏原（エバラ）（前月比　+750円）

荏原は5月上旬の影響を若干受けたものの、5月中旬を過ぎたあたりからV字回復。

前日比でも＋230円上昇しており、上昇傾向にある。

第５位：6098　リクルートホールディングス　（前月比 +718円）

リクルートホールディングスは、5月上旬の影響を大きく受けていたものの5月中旬よりV字回復。

前月までの値はもちろん、上場最高の値まで上昇中。

上昇傾向中の銘柄に関して

今回の上位５銘柄は、いずれも５月に入ってから上昇している。また年初来高値を更新中で、今から参入する場合には自分より高値で銘柄を保持している人がいない状況になるため売却時期を注意していく必要がある。

１か月で下がった銘柄：下位５銘柄

１番下った銘柄：9984　SBG　（前月比　-1,497円）

3月頃から完全に下降傾向にある。前日比では若干上がっているものの影響は大きいように思われ、来月末も8,000円前後に推移していくのではないかと予想する。

２番目に下がっている銘柄：6701　NEC　（前月比　-1,210円）

5月上旬に起こった下落傾向をもろに受けている銘柄。また5月中旬に入っても戻る傾向が全く見られない。前日比でもマイナス50円となる。
来月末までに、5,000円切った下落傾向は続くのではないかと予想する。

３番目に下がっている銘柄：3659　ネクソン　（前月比　-1,021円）

5月上旬に起こった下落傾向をもろに受けている。5月中旬以降も戻る傾向なし。ただし前日比では（+23円）と上がっており、このまま変わらずに同水準と続くのではないかと予想する。

４番目に下がっている銘柄：6762　TDK　（前月比 -930円）

TDKは前月での検証でも、マイナス傾向第３位で入っていた銘柄で、この２か月で2,400円程度下落している。5月中旬からは横で変動なし。来月も14,000円前後の水準に留まるのではないかと予想する。

５番目に下がっている銘柄：6857　アドテスト　（前月比 -690）

5月上旬の下落傾向をもろに受けている。が、中旬から徐々に戻りつつある。下位５つの中では最も４月末時点での基準にまで戻る可能性はあるのではないかと予想する。ただし、１万円超えの壁は大きいので、１万円前後で留まってしまうかもしれないが、１万円を超えたら11,000円はすぐではないかと予想。

コード	銘柄	時価総額	PER	PBR	信用倍率	利回り	決算	ROE	ROA
6954	ファナック	5兆3,530億	42.2倍	3.57倍	5.59倍	なし	21年3月	6.76	5.99
7203	トヨタ	29兆8,075億	11.1倍	1.09倍	2.35倍	なし	21年3月	10.20	3.86
2502	あさひ	2兆7,023億	17.8倍	1.63倍	1.17倍	2.05%	20年12月	6.72	2.45
6361	荏原	5,173億	17.5倍	1.74倍	23.39倍	1.85%	20年12月	8.54	3.95
6098	リクルートHD	9兆5,940億	56倍	8.47倍	1.23倍	なし	21年3月	12.63	6.26
9984	SBG	14兆4,521億	－	1.41倍	7.64倍	0.52％	21年3月	61.86	12.02
6701	NEC	1兆4,052億	20.9倍	1.07倍	24.71倍	1.94％	21年3月	13.49	4.41
3659	ネクソン	2兆3,141億	－	2.99倍	3.52倍	0.19％	20年12月	8.45	7.11
6762	TDK	1兆8,039億	17.6倍	1.75倍	12.92倍	1.36％	21年3月	8.59	3.65
6857	アドテスト	1兆9,338億	29.7倍	6.79倍	3.63倍	なし	21年3月	27.27	17.93